Djamo est l’une des nombreuses startups bancaires numériques ciblant les sous-bancates de l’Afrique. Mais contrairement à beaucoup de ceux qui se concentrent sur de grands marchés comme le Nigéria, l’Égypte ou l’Afrique du Sud, Djamo a taillé un créneau en Afrique de l’Ouest francophone, en particulier la Côte d’Ivoire et, plus récemment, le Sénégal. Il dessert désormais plus d’un million de purchasers dans les deux pays.
La fintech soutenue par Y Combinator vient de lever 17 tens of millions de {dollars} pour étendre sa suite de produits pour ces purchasers de détail et les milliers de petites entreprises qu’elle a intégrées au cours des deux dernières années.
Le Spherical Fairness, le plus grand jamais jamais réalisé pour une startup ivorienne, dépasse la série A de 14 tens of millions de {dollars} de Djamo en 2022 et reflète la confiance proceed des investisseurs dans sa mission de rendre la banque accessible et abordable.
Co-fondateur et PDG Hassan Bourgi a refusé de partager la nouvelle évaluation, mais a déclaré qu’elle avait doublé depuis la dernière augmentation.
Bourgi a fondé Djamo avec des produits en chef et un agent approach Régis bamba en 2020 pour combler la lacune d’accès financier dans les pays africains francophones, Où peu d’adultes avoir des comptes bancaires. Les banques traditionnelles de la région s’adressent souvent aux riches, laissant la plupart de la inhabitants qui dépend de l’argent cellular, une méthode moins chère qui comprend l’utilisation des numéros de téléphone pour effectuer des transactions financières.
L’argent cellular a joué un rôle déterminant dans l’élargissement de l’accès financier à travers l’Afrique. En 2022, 28% des adultes en Afrique subsaharienne avaient un compte d’argent cellular, par La Banque mondialeet la région détient plus de la moitié du complete mondial. Mais ce progrès a également créé un plafond.
La plupart des plateformes d’argent cellular offrent des providers de base: argent, argent, transferts P2P et paiements de factures. Bien que utiles, ils ne débloquent pas des outils financiers plus avancés comme le crédit, les investissements ou les économies à lengthy terme.
Djamo se positionne entre l’argent cellular et les providers bancaires traditionnels. La startup offre l’accessibilité de l’argent cellular avec la profondeur financière d’un compte bancaire, un livre de jeu similaire qu’Opay soutenu par Softbank et Palmpay appartenant à la transmission ont utilisé pour évoluer à des dizaines de tens of millions de purchasers au Nigéria.
Son objectif est un section croissant d’utilisateurs, principalement des purchasers plus jeunes, qui ont dépassé les portefeuilles en argent cellular mais trouvent toujours les banques traditionnelles chères, obsolètes ou inaccessibles, selon les fondateurs.
« Ces utilisateurs évoluent », a déclaré Bourgi. « Mais ils ne veulent pas aller là où leurs dad and mom sont allés, dans des establishments avec des prix prédateurs et ne sont pas adaptés à la nouvelle génération de purchasers.
Growth de la suite de produits pour répondre à la demande
Depuis notre dernière couverture, Djamo s’est étendu au-delà des cartes et des transferts de pairs. L’Ivorien FinTech suggest désormais des coffrets d’épargne, des produits d’investissement – grâce à la première licence de courtage émise par les applied sciences financières de la région – et aux comptes bancaires liés à des salaires, que Bourgi considère comme vital pour stimuler l’engagement des purchasers.
Comme beaucoup de Neobanks, Djamo apparel des utilisateurs bancs qui le traitent comme un compte secondaire pour les paiements de factures plus lisses et l’intégration de l’argent cellular. Mais c’est le non bancarisé, plus difficile à activer, qui présente un plus grand potentiel à lengthy terme. Ces utilisateurs, qui représentent plus de 55% de la base de Djamo, traitent souvent l’utility comme leur principal service financier.
Bourgi dit que neuf utilisateurs sur dix qui comptent sur Djamo automobile leur compte principal provient de ce section. Pour en arriver plus, Djamo a adopté une approche hybride, combinant son utility avec des brokers hors ligne qui rencontrent des purchasers en personne pour faciliter les transactions, similaires au modèle monétaire cellular désormais plus largement adopté par les applied sciences financières à travers le continent.
Actuellement, seulement 5 à 10% des utilisateurs de DJAMO reçoivent des salaires by way of l’utility. « La section suivante pour nous », a déclaré Bourgi, « explique remark passer de 10% à 50% de nos utilisateurs à faire payer leurs salaires directement dans Djamo. »
Pendant ce temps, Djamo accélère également les providers pour les petites entreprises, dont 10 000, dont beaucoup ont commencé comme utilisateurs de détail. Selon le CTO BAMBA, la startup fournit désormais des paiements en vrac, des liens de paiement et des outils de code QR pour aider les commerçants à accepter et à gérer les paiements directement dans l’utility.
La fintech génère des revenus à partir des frais de commerce sur les achats de cartes en ligne et un plan de niveau premium, que 25% des utilisateurs paient. Bamba ajoute que la société discover des sources de revenus supplémentaires, y compris les prêts et les intérêts sur les dépôts de purchasers. Il s’agit de sécuriser les licences qui lui permettront d’offrir des comptes d’épargne et des produits de crédit portant des intérêts.
Les fondateurs de Djamo disent que la société a augmenté les revenus 5x depuis 2022 et a traité plus de 4,5 milliards de {dollars} de transactions depuis son lancement.
Avec sa récente growth dans le Sénégal, Djamo est entré dans un marché dominé par Wave, l’un des plus grands fintech africains connus pour les transferts d’argent cellular à faible coût. Mais plutôt que de rivaliser directement, Djamo se positionne comme un service complémentaire, offrant une expérience bancaire numérique où les utilisateurs peuvent stocker des fonds et accéder aux outils plus avancés tels que l’épargne, les investissements et le crédit.
Désormais une équipe de 250 personnes, Djamo parie que son nouveau cycle de financement, dirigé par le panafricain et axé sur le style, Janngo Capital, l’aidera à faire évoluer ces providers à travers l’Afrique francophone.
« Nous sommes ravis de diriger la plus grande ronde en VC en Côte d’Ivoire et de doubler sur Djamo, un accès transformant fintech axé sur la mission à des providers financiers à travers un Afrique de l’Ouest francophone », a déclaré Faroumata Bâ, fondatrice et présidente exécutive de Janngo Capital.
«Dans une région où moins de 25% des adultes ont accès à des providers financiers formels, et où les femmes sont deux fois plus susceptibles d’être exclues, il s’agit d’une mission vitale. Les femmes composant un tiers de ses utilisateurs, Djamo ne comble pas seulement l’écart entre les sexes, mais le déverrouillage des opportunités économiques à grande échelle.»
Les autres investisseurs participant au tour incluent Sanad Fund for MSMES (géré par Finance in Movement), PartEch, Oikocredit, Enza Capital et Y Combinator.
